Еженедельный дайджест
от экспертов банка «Ренессанс Кредит»


В неравной схватке

Обзор рынка с 31 января по 6 февраля 2022 года

Ключевая ставка

По данным январского доклада МВФ, мировая экономика в начале 2022 года находится в более слабом положении, чем ожидалось ранее. Фонд понизил прогноз роста мировой экономики в 2022 году с 4,9% до 4,4%. Как отмечается в докладе, рост цен на энергоносители и перебои с поставками привели к более высокой и более широкой инфляции. В результате ужесточается риторика Центральных Банков: на прошедшей неделе Банк Англии повысил базовую процентную ставку с 0,25% до 0,5%, Глава ЕЦБ Кристин Лагард в ходе пресс-конференции выразила готовность регулятора скорректировать политику для стабилизации инфляции на уровне 2%.

По данным Росстата на 28 января инфляция в России составила 8,82% г/г – это максимум с января 2016 года. Однако, несмотря на высокий показатель в годовом выражении, наблюдается тенденция к замедлению роста цен: за неделю с 22 по 28 января индекс потребительских цен составил 0,19% против 0,22% с 15 по 21 января, а инфляционные ожидания населения снизились до 13,7% в январе после 14,8% в декабре. 
На текущей неделе, 11 февраля, состоится заседание Центрального Банка, где регулятор даст оценку проинфляционным рискам. После увеличения ключевой ставки на заседании 17 декабря Председатель ЦБ уточнил, что пока рано говорить об окончании цикла ужесточения политики, регулятор допускает несколько раундов повышения. На ближайшем заседании возможно повышение ставки ЦБ до 8,75-9,25%.
Рынок нефти
На прошедшей неделе состоялось заседание ОПЕК+, альянс принял решение увеличить добычу в марте согласно плану – на 400 тысяч баррелей в сутки. Объем добычи сырой нефти странами ОПЕК до пандемии 30 ноября 2019 года составил 29,64 млн. баррелей в день, а 31 января 2022 года 28,140 млн баррелей в день.

По словам Александра Новака, Россия сможет восстановить свою добычу на 90% от сокращенного в мае 2020 года объема благодаря решению альянса. В мае 2020 года Россия сократила объем добычи на 2 миллиона баррелей в сутки.
Однако некоторые страны альянса не успевают наращивать добычу согласованными темпами на фоне медленного восстановления мощностей, сезонных особенностей и геополитических рисков, что провоцирует рост цен на нефть. Стоимость российского экспортного сырья выросла вслед за нефтью марки Brent: цена российской экспортной нефти Urals в Европе на торгах 3 февраля превысила $93 за баррель - максимум с октября 2014 года.
Корпоративные новости
Газпром представил предварительные результаты по добыче и транспортировке газа за январь: добыча 47,4 млрд куб. м газа (+1% по сравнению с прошлым годом). Поставки на внутренний рынок компания увеличила на 3,2%. Экспорт в страны дальнего зарубежья составил 11,4 млрд куб. м. (- 41,3% по сравнению с аналогичным периодом 2021 года). По данным Gas Infrastructure Europe на 30 января объем активного газа в европейских подземных хранилищах на 27,2% меньше прошлогоднего уровня.

Русагро представил операционные результаты за 4 квартал 2021 г: выручка компании составила 77,8 млрд. руб. (+27% г/г), наибольший рост выручки показали сахарный и масложировой сегмент (+24% г/г и +74% г/г соответственно). За 12 месяцев выручка компании составила 243,1 млрд. руб (+39% г/г), при этом основной вклад в рост выручки внес масложировой сегмент (+57% г/г, выручка 125,2 млрд. руб).
OR GROUP объявила о фактическом дефолте по облигациям серии БО-07 (ISIN RU000A0JX8E6). Основной держатель облигаций данного выпуска — «Промсвязьбанк» (99%), данный выпуск представляет собой структурированный в облигации кредит. В течение 10 дней, отведенных на исполнение обязательств после технического дефолта, Группа вела активные переговоры с ПСБ, однако договоренность с кредитором так и не была достигнута.
Валютный рынок
  • Рубль укрепился к доллару США, курс достиг 75,84 руб/долл (-2,6%). Поддержку российской валюте оказывает рост цен на нефть.

  • Доллар ослабел к евро до 1,14 долл/евро (+2,67%). Основной фактор - ужесточение риторики главы ЕЦБ на пресс-конференции.
Доллар США
75,84
-2,60%
Евро
85,97
-1,40%
Евро / Доллар США
1,14
2,67%
Фунт / Доллар США
1,35
0,97%
Хотите инвестировать в акции и облигации?
Откройте брокерский счёт онлайн – без комиссий и платежей!
Сырьевые рынки
  • Цены на нефть выросли на 3,6% до 93,27 долл./баррель. Поддержку нефти оказывает также ослабление доллара.

  • Золото укрепилось до 1808,28 долл за унцию (+0,93%). Инфляционные риски оказывают поддержку драгоценному металлу.
НЕФТЬ Brent, $
93,27
3,60%
НЕФТЬ WTI, $
92,31
6,32%
ЗОЛОТО, $
1808,28
0,93%
Платина, $
1028,19
1,45%
Российские индексы:
  • Индекс Мосбиржи за прошедшую неделю потерял в стоимости 0,5%. Растущие цены на нефть и временное ослабление санкционной риторики поддерживают котировки.

  • Индекс РТС вырос до 1436 пунктов (+2,06%). Основной фактор – укрепление российской валюты.
РЕПО (МОСБИРЖА)
8,00%
МЕЖБАНККРЕДИТ
6,63%
РОССИЯ'42
4,48%
ОФЗ 26207
9,51%
МОСБИРЖА
3471,01
РТС
1436,00
ОБЛИГАЦИИ: обратить внимание
ОблигацииДата погашения/офертыЦенаДоход %
ВЭБ.РФ, ПБО-001P-16
КУПИТЬ
26.04.202299,89,78
Газпром Капитал, БО-001P-01
КУПИТЬ
02.06.202299,729,07
Сбербанк России, 001P-SBER12
КУПИТЬ
11.07.202299,459,32
Россельхозбанк, БО-06P
КУПИТЬ
14.10.202299,479,95
Газпром нефть, 001P-03R
КУПИТЬ
17.10.202298,7310,02
МТС, БО-01
КУПИТЬ
22.03.202396,87,68
ВЭБ.РФ, ПБО-001Р-21
КУПИТЬ
21.07.202394,7810,01
ВЭБ.РФ, ПБО-001Р-22
КУПИТЬ
05.12.202393,610,17
Сбербанк России, 001P-SBER16
КУПИТЬ
31.05.202491,6410
Газпром Капитал, БО-001Р-03
КУПИТЬ
27.05.202589,329,83
Транснефть, БО-001P-13
КУПИТЬ
30.10.202690,949,59
РЖД, 001P-20R
КУПИТЬ
15.03.202791,379,75
Доступен новый функционал - Первичное размещение облигаций
Почему покупать облигации на первичном рынке выгодно?

На первичном рынке инвестор покупает ценную бумагу первым, а значит с максимальной ставкой и по номинальной цене, а не рыночной.

На вторичном рынке доходность бумаг может быть ниже, а стоимость выше.

08 февраля «Ренессанс Кредит» предоставит клиентам возможность подавать заявки на участие в размещении облигаций ГК «Самолет».
Сбор заявок будет осуществляться до 10 февраля.

ГК Самолет - федеральная корпорация из числа системообразующих предприятий российской экономики. За год на Московской бирже капитализация компании выросла на 400%.
ГК Самолет выпускает облигацию стоимостью 1000 рублей, сроком обращения - 6 лет и офертой через 3 года.

Купон выплачивается 2 раза в год, а минимальная сумма участия - 2000 рублей.

Оставить заявку на покупку облигаций можно в мобильном банке «Ренессанс Кредит» в разделе «Инвестиции»:
  • выберите подборку «УЧАСТВУЙ В РАЗМЕЩЕНИИ ОБЛИГАЦИЙ»
  • ознакомьтесь с описанием облигации
  • нажмите «Участвовать».
Доступен новый функционал - Первичное размещение облигаций
Почему покупать облигации на первичном рынке выгодно?

На первичном рынке инвестор покупает ценную бумагу первым, а значит с максимальной ставкой и по номинальной цене, а не рыночной.

На вторичном рынке доходность бумаг может быть ниже, а стоимость выше.

08 февраля «Ренессанс Кредит» предоставит клиентам возможность подавать заявки на участие в размещении облигаций ГК «Самолет».
Сбор заявок будет осуществляться до 10 февраля.

ГК Самолет - федеральная корпорация из числа системообразующих предприятий российской экономики. За год на Московской бирже капитализация компании выросла на 400%.
ГК Самолет выпускает облигацию стоимостью 1000 рублей, сроком обращения - 6 лет и офертой через 3 года.

Купон выплачивается 2 раза в год, а минимальная сумма участия - 2000 рублей.

Оставить заявку на покупку облигаций можно в мобильном банке «Ренессанс Кредит» в разделе «Инвестиции»:
  • выберите подборку «УЧАСТВУЙ В РАЗМЕЩЕНИИ ОБЛИГАЦИЙ»
  • ознакомьтесь с описанием облигации
  • нажмите «Участвовать».

Управляйте инвестициями в мобильном банке!

В приложении вам доступны подборки:

Акции
российских банков
Акции
гос.компаний
Рублевые
фонды
Банковские
облигации
Акции российских банков
Купить
Рублевые фонды
Купить
Банковские облигации
Купить
Услуги предоставляются КБ «Ренессанс Кредит» (ООО). Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-14081-100000 от 05.11.2019 г. Без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности № 045-14082-000100 от 05.11.2019 г. Без ограничения срока действия. Данная информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Денежные средства, передаваемые брокеру, не застрахованы в соответствии с Федеральным законом от 23.12.2003 года № 177-ФЗ «О страховании вкладов в банках Российской Федерации». Перед совершением сделок Клиенту необходимо ознакомиться с содержанием Декларации о рисках, опубликованной на сайте КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) http://www.rencredit.ru. Ознакомиться с полными Тарифами комиссионного вознаграждения КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) по брокерским счетам физических лиц можно по адресу https://rencredit.ru/support/broker_main.
C 1 мая по 31 декабря 2021 года - комиссия за сделки - 0% в рамках мотивационной акции «Отмена комиссии за совершение торговых операций с 1 мая по 31 декабря 2021 г. по брокерским и индивидуальным инвестиционным счетам»: https://rencredit.ru/upload/iblock/019/reglament-provedeniya-motivatsionnoy-aktsii-_otmena-komissii-za-sovershenie-torgovykh-operatsiy-s-01.05.2021-po-31.12.2021-po-brokerskim-i-individualnym-investitsionnym-schetam_.pdf.
C 1 января по 31 декабря 2022 года - комиссия за сделки - 0% в рамках мотивационной акции Регламент проведения мотивационной акции «Отмена комиссии за совершение торговых операций с 1 января 2022г. по 31 декабря 2022 г. по брокерским и индивидуальным инвестиционным счетам»: https://rencredit.ru/upload/iblock/cf7/pay_0_2022.pdf. Информация о налоговой ставке и порядке уплаты налогов в отношении доходов по иностранным ценным бумагам на сайте организатора торговли: https://www.moex.com/msn/tax-exemption
© 2007-2022, КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) - кредиты наличными, дебетовые и кредитные карты, вклады, инвестиции. Лицензия Банка России №3354 от 26.04.2013 г. Лицензия на осуществление брокерской деятельности №045-14081-100000 от 05.11.2019 г.


8-800-200-0-981
круглосуточно, бесплатно по России